Geavanceerde grafieken lezen

In de eerste twee hoofdstukken van deze serie hebben we gekeken naar de orderportefeuille en de basisordertypen uitgelegd. Nu u de basismechanismen van de tools van Coinbase’s Advanced Trading begrijpt, gaan we dieper in op een aantal grafieken waartoe u toegang krijgt. Deze grafieken bieden een schat aan gegevens en historische informatie die u kunt gebruiken om beter geïnformeerde handelsbeslissingen te nemen. 

Voordat we de meer complexe datavisualisaties bekijken, doen we een stapje terug en doorlopen we een korte inleiding over het lezen van candlestick-grafieken. Dit is waarschijnlijk het meest voorkomende type financiële grafiek dat u zult tegenkomen, of u nu handelt in crypto, aandelen, grondstoffen of een andere activaklasse.   

Hier is een voorbeeld van een echte BTC-USD-candlestick-grafiek van de Advanced Trading-interface van Coinbase: 

Candlestick-grafieken geven u direct een momentopname van de vraag of de prijsbeweging op een markt positief of negatief was, en in welke mate. De gebruiker kan het tijdsbestek dat in een candlestick-grafiek wordt weergegeven selecteren, variërend van één minuut tot één dag. (Belangrijk om te weten: in tegenstelling tot aandelenmarkten sluiten cryptomarkten nooit. De ‘open’- en ‘sluit’-prijzen zijn dus de prijzen aan het begin en einde van het geselecteerde tijdsbestek.) 

Net als de bekendere lijn- en staafgrafieken, tonen candlestick-grafieken de tijd op de horizontale as en prijsgegevens op de verticale as. Maar in tegenstelling tot eenvoudigere grafieken bevatten candlestick-grafieken meer informatie. In één oogopslag kunt u de hoogste en laagste prijs zien die een activum tijdens een bepaald tijdsbestek bereikte, evenals de openings- en sluitingsprijzen. Hier is een vereenvoudigd voorbeeld om u te laten zien hoe ze werken:

• Elke kaars bestaat uit een lichaam en een lont. Het lichaam van de kaars vertelt u wat de open- en sluitprijzen waren gedurende het tijdsbestek van de kaars. 

• Groene kaarsen laten zien dat de prijzen stijgen, dus open staat onderaan het lichaam en sluit staat bovenaan. 

• Rode kaarsen laten zien dat de prijzen dalen, dus open staat bovenaan het lichaam en sluit staat onderaan.

De lijnen die van de boven- en onderkant van het lichaam lopen, zijn de lonten. Deze vertegenwoordigen de hoogste en laagste prijzen die het activum tijdens het handelsframe heeft bereikt.

Nu u begrijpt wat candlesticks zijn, kunnen we dieper ingaan op een aantal complexe typen datavisualisaties. Deze zijn handig als u geïnteresseerd bent in een handelsstrategie die technische analyse wordt genoemd. Technische analyse houdt in dat u historische gegevens bestudeert om weloverwogen beslissingen te kunnen nemen over de richting van de markt. Met de geavanceerde handelsweergave van Coinbase heeft u toegang tot een breed scala aan grafieken en indicatoren die u kunt gebruiken om uw handelsstrategie te bepalen.

Advanced-grafieken en indicatoren geven u een kijkje achter de schermen van elk handelspaar en helpen u eerdere prijsbewegingen beter te begrijpen. Handelaren gebruiken deze informatie om trends te signaleren en een mening te vormen over toekomstige kansen. We bespreken vier veelgebruikte opties: 

• Relatieve Sterkte Index (RSI)

• Eenvoudig voortschrijdend gemiddelde (SMA)

• Exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA)

• Voortschrijdend gemiddelde convergentie/divergentie (MACD)

Een belangrijke opmerking voordat we beginnen: in het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. Hoewel elke grafiek en indicator u kan helpen de cryptomarkt vanuit een ander perspectief te bekijken, gebruiken de meeste ervaren handelaren meerdere indicatoren om een beter inzicht in de markt te krijgen.

Een van de meest gebruikte grafiekindicatoren voor handelaren is de Relatieve Sterkte Index of RSI. De RSI meet de kracht van de opwaartse en neerwaartse prijsbewegingen van een activa over een bepaalde periode. U kunt de RSI zien als een aanwijzing voor hoe graag de markt een bepaald activum gedurende een bepaalde periode wil kopen of verkopen. 

Laten we eens kijken naar een screenshot van de Advanced Trading-interface van Coinbase, waarop de prijs van Bitcoin in Amerikaanse dollars (USD) of ' BTC-USD' wordt weergegeven.

Bovenaan het scherm ziet u een candlestick-grafiek die het bereik van de dagelijkse BTC-prijzen gedurende 2021 weergeeft. Via de velden in de rechterbovenhoek van de prijsgrafiek kunt u aangeven welke prijsvisualisaties, tijdsbestekken en grafiekindicatoren u wilt zien.

Als u de Relatieve Sterkte Index kiest, verschijnt de blauwe RSI-lijngrafiek onder de candlestick-prijsgrafiek. Zoals u kunt zien, beweegt de blauwe RSI-lijn tussen een waarde van 0 en 100. Dit wordt berekend door de gemiddelde winst van een activum te delen door de gemiddelde verliezen over een bepaald tijdsbestek. 

• In het bovenstaande voorbeeld is het bereik ingesteld op 10 dagen. De relatieve sterkte van BTC wordt berekend door de gemiddelde winst te delen door de gemiddelde verliezen in de afgelopen 10 dagen. 

• Met deze formule zal de RSI altijd een getal tussen 0 en 100 zijn. Maakt u zich geen zorgen als dit ingewikkeld klinkt: de grafiek doet de berekeningen voor u. Veel handelaren letten vooral op de RSI-waarde wanneer deze boven de 70 of onder de 30 uitkomt. 

• Een RSI hoger dan 70 wordt vaak gezien als een signaal dat een activum mogelijk 'overbought' is, en kan aangeven dat het opwaartse momentum van de prijs mogelijk aan het vertragen is. Een RSI onder de 30 wordt vaak gezien als een signaal dat een activum mogelijk 'oversold' is en dat het neerwaartse momentum mogelijk aan het vertragen is. 

• Het is belangrijk om te weten dat 'overbought' niet per se betekent dat het tijd is om te verkopen, en dat 'oversold' niet per se betekent dat het tijd is om te kopen. Het betekent alleen dat volgens deze ene index de beweging van BTC omhoog of omlaag mogelijk afneemt, of zelfs op het punt staat om te keren. 

• Vergeet niet dat gevorderde handelaren zelden op slechts één indicator vertrouwen. Meestal combineren ze meerdere indicatoren in hun analyses, waaronder indicatoren voor voortschrijdende gemiddelden. Laten we daar nu naar kijken. 

De indicator Eenvoudig voortschrijdend gemiddelde (vaak aangeduid als SMA, Simple Moving Average) toont u de gemiddelde prijs van een activum over een bepaalde periode. Dit kan u helpen inzicht te krijgen in de algemene prijsbewegingen van een activum. 

Als de SMA op 50 dagen wordt ingesteld, is het eerste punt op de grafiek het gemiddelde van de prijzen van elk van de afgelopen 50 dagen. Hier ziet u een screenshot van de BTC-USD-prijsgrafiek met behulp van een 50-daagse SMA. De SMA is de blauwe lijn die over de candlestick-grafiek wordt gelegd.

• Sommige handelaren zien een opwaartse SMA-trend en verwachten verdere prijsstijgingen.

• Als de prijs (aangegeven door de candlesticks) onder de SMA-trendlijn zakt, kan dit worden geïnterpreteerd als een teken dat de opwaartse prijstrend mogelijk aan het omkeren is.

Een alternatief voor het Eenvoudig voortschrijdend gemiddelde is het Exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA, Exponential Moving Average), dat gewoonlijk beter is voor het identificeren van kortetermijntrends. Net als de SMA toont de EMA u de gemiddelde prijs van een activum over een aantal dagen, maar de EMA legt meer nadruk op de meest recente dagen. 

Dit betekent dat de EMA sneller reageert op nieuwe prijsbewegingen en meer fluctueert dan de SMA. Daarom is de EMA mogelijk beter geschikt om snel een nieuwe prijsverschuiving te identificeren. Bij een aanzienlijke prijsomkering zal de EMA sneller en scherper omhoog of omlaag gaan dan de SMA.

Hier ziet u een 50-daagse EMA-lijngrafiek (in paars), over de BTC-USD-candlestick-grafiek heen gelegd:

Er zijn veel manieren om de EMA te interpreteren, maar sommige handelaren letten op momenten waarop de trendlijn na een lange neerwaartse trend weer omhoog begint te verschuiven. Dit kan mogelijk wijzen op een optimistische omkering.

De indicator Voortschrijdend gemiddelde convergentie/divergentie (of MACD, Moving Average Convergence Divergence) wordt berekend door de 26-daagse EMA af te trekken van de 12-daagse EMA. 

Het belangrijkste om te onthouden is dat de MACD-lijn verschijnt in relatie tot een andere lijn die de signaallijn wordt genoemd. De signaallijn is de 9-daagse EMA. Deze vormt een nuttige basislijn voor vergelijking, omdat deze langzamer reageert op prijsveranderingen. De rood-groene grafiek die een beetje op een bergketen lijkt, wordt het MACD-histogram genoemd. Hierover later meer. 

Door te kijken hoe de MACD-lijn zich ten opzichte van de signaallijn beweegt, krijgt u inzicht in de richting en kracht van de prijsbewegingen. De ‘convergentie’ en ‘divergentie’ in de naam van de MACD geven u een aanwijzing waar u op moet letten: momenten waarop de MACD dichter bij of verder weg van de signaallijn beweegt. 

• Wanneer de MACD-lijn de signaallijn naar beneden kruist, kan dat duiden op een pessimistische trend.

• Wanneer de MACD de signaallijn naar boven kruist, kan dit wijzen op een optimistische trend. 

• Hoe groter de afstand tussen de twee lijnen, hoe sterker het signaal. 

• Hierbij is het histogram het meest nuttig. Histogrammen meten de sterkte van het signaal door de afstand tussen de MACD en de signaallijn weer te geven. 

Advanced-handelsindicatoren kunnen in het begin overweldigend lijken, maar naarmate u ze vaker gebruikt, zult u er steeds beter in worden. Uiteindelijk zult u in staat zijn om een scherm (of schermen!) vol met grafieken en indicatoren te scannen. U zult signalen vergelijken, beslissen welke u wilt volgen en met meer vertrouwen op de koop- of verkoopknop drukken. 

Onthoud dat geen enkele grafiek het hele verhaal vertelt. Daarom gebruiken de meeste ervaren handelaren bij hun strategieën meerdere grafieken en indicatoren. 

Coinbase biedt eenvoudige en geavanceerde handel aan. Geavanceerd handelen is voor ervaren handelaren en is onderworpen aan de handelsregels. De kosten voor de twee soorten handel staan niet vast. Deze inhoud wordt uitsluitend ter informatie verstrekt en is geen beleggingsadvies. Investeren in crypto brengt risico’s met zich mee.